Day 26, financial investment notes - 28 Mei 2025

 

---

📌 1. Situasi Pasar Saat Ini

• Pasar saham global sedang menghadapi potensi fluktuasi besar.

• Banyak data penting dari AS akan dirilis selama masa liburan.

• Pertanyaan utama investor: Apakah The Fed akan segera menurunkan suku bunga di bulan Juni?

---

📌 2. Perbandingan Pasar Saham AS vs Indonesia

• Kedua pasar mengalami dua siklus besar: krisis 2008 dan 2020, diikuti kenaikan signifikan.

• AS: +400% (2008–2020), +150% (2020–2024).

• Indonesia: +500% (2008–2020), +100% (2020–2024).

• AS lebih stabil dan didorong oleh perusahaan besar (top 30).

• Indonesia lebih berfluktuasi dan tidak semua perusahaan besar masa lalu bertahan.

---

📌 3. Strategi Investasi: AS Lebih Menjanjikan

• Perusahaan besar AS memberikan return konsisten dan stabil.

• Di Indonesia, sulit memprediksi perusahaan mana yang akan tumbuh besar dalam 10 tahun ke depan.

• Investasi di saham AS dinilai lebih pasti, terutama saat terjadi krisis.

---

📌 4. Diversifikasi Aset Global

• Investor dengan aset besar biasanya melakukan diversifikasi global, termasuk properti dan instrumen finansial luar negeri.

• Tujuannya: melindungi nilai aset dan mendapatkan akses ke layanan yang lebih baik (kesehatan, pendidikan, dll).

• Dana besar pemerintah biasanya dikembalikan ke pasar obligasi/saham AS melalui lembaga keuangan global.

---

📌 5. Logika Dolar AS & Ekonomi AS

• AS menyebar dolar lewat perdagangan global, lalu menyerap kembali lewat kekuatan pasar keuangan mereka.

• 80% dolar yang keluar dari AS kembali ke pasar keuangan AS, memperkuat harga aset.

• Ini menjelaskan kenapa aset AS cepat pulih setelah krisis (misal, 2008 dan 2020).

---

📌 6. Peluang Saat Krisis

• Krisis keuangan adalah peluang terbaik untuk meningkatkan kekayaan.

• Harus punya kesiapan: dana tunai + strategi beli di harga bawah.

• Kunci sukses: kesabaran & pembelian aset unggulan saat harga jatuh.

---

📌 7. Penurunan Suku Bunga: Keniscayaan

• AS dipaksa menurunkan suku bunga karena:

  • Beban bunga utang federal >3% PDB.

  • Anggaran bunga melebihi belanja pertahanan.

  • Setiap penurunan 1% suku bunga bisa hemat $36 miliar/tahun.

---

📌 8. Strategi Investasi Kombinasi

• Kombinasi: Saham AS + Obligasi Pemerintah AS + Aset Safe Haven (emas, Bitcoin).

• Saat saham turun karena suku bunga, safe haven naik → kompensasi risiko.

• Tujuan: struktur portofolio seimbang.

---

📌 9. Aset Safe Haven (Bitcoin & Emas)

• Bitcoin dan emas masih tergolong murah dan berpotensi naik.

• Bitcoin:

  • Produksi terbatas (halving).

  • Desentralisasi → mobilitas tinggi.

  • Digunakan oleh orang kaya untuk menyembunyikan kekayaan.

• Regulasi stablecoin mendorong arus masuk besar ke kripto.

---

📌 10. Mata Uang & Kurs

• AUD dan SGD tetap dipengaruhi oleh dolar AS.

• Dolar AS unggul karena didukung pasar obligasi besar.

• Risiko depresiasi rupiah dapat dikompensasi dengan pegangan dolar dalam bentuk obligasi AS.

---

📌 11. Prinsip Utama: Adaptasi Strategi

• Strategi investasi harus fleksibel & mengikuti perubahan pasar.

• Jangan terpaku pada satu strategi lama.

• Timing sangat penting: masuk saat pasar bottoming, bukan saat euforia puncak.

---

📌 12. Penutup dan Motivasi

• Krisis global = momen panen besar bagi yang siap.

• Jangan jadi korban yang masuk pasar saat harga tinggi.

• Pak Hengky ingin membantu peserta memanfaatkan momen ini dan menyusun strategi personal.

• Siapkan diri sebelum krisis → beli aset unggulan → profit besar saat pasar pulih.

---